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(資料圖)

來源：證券日報之聲

本報記者 吳曉璐

近日，證監會披露2026年的“1號”罰單，對余韓操縱證券市場行為作出行政處罰，罰沒金額合計10.22億元，并同時采取3年證券市場禁入措施以及3年證券市場禁止交易措施。

圖片來源：證監會網站截圖

經證監會查明，2019年6月25日至2024年8月16日（以下簡稱“操縱期間”），余韓控制使用“陳某某”等67個賬戶（以下簡稱“賬戶組”）交易“博士眼鏡”。

操縱期間，余韓通過集中資金優勢、持股優勢連續買賣，在自己實際控制的賬戶之間進行交易等手段操縱“博士眼鏡”，影響股票交易價格和交易量。

一是集中資金優勢、持股優勢連續買賣。操縱期間共1252個交易日，賬戶組在837個交易日參與交易。買入成交量占市場成交量的比例超過10%的有181個交易日，超過20%的有45個交易日。賬戶組期初持有0股，期末持有871.41萬股，日均持有1391.33萬股，占流通股的13.64%，1026個交易日持倉占流通股比例超過10%，150個交易日持股占流通股比例超過20%。

二是在自己實際控制的賬戶間進行證券交易。操縱期間，賬戶組共有212個交易日在自己實際控制的賬戶之間交易“博士眼鏡”，成交量占市場成交量比例超過10%的有12個交易日，最高達到25.32%。

經測算，余韓操縱“博士眼鏡”違法所得為5.11億元。

余韓在陳述和申辯意見中提出：其不具備操縱市場的主觀故意，客觀上也沒有實施操縱市場的行為。實際控制賬戶組的數量認定有誤，其只實際控制使用9個賬戶，且對部分賬戶的控制時間較短。其實際控制賬戶組的行為，未對“博士眼鏡”股票價格產生實質性影響。綜上，請求依法從輕或減輕處罰。

經復核，證監會認為：在案證據足以證明余韓存在操縱“博士眼鏡”股票的主觀意圖。操縱期間，余韓通過集中資金優勢、持股優勢連續買賣，在自己實際控制的賬戶之間進行交易等手段操縱“博士眼鏡”，影響“博士眼鏡”股票交易價格和交易量。

根據在案證據綜合認定，操縱期間，余韓控制使用67個證券賬戶。本案非當事人控制使用期間的交易數據并未納入涉案交易數據。

余韓的操縱行為對“博士眼鏡”價量產生明顯影響。操縱期間“博士眼鏡”股票價格從13.72元/股上漲至37.81元/股，漲幅達175.58%。同期，深證成指下跌9.36%，偏離184.94個百分點。余韓的陳述和申辯意見不能成立，證監會對余韓的陳述和申辯意見不予采納。

最終，證監會決定，沒收余韓違法所得5.11億元，并處以5.11億元的罰款，罰沒金額合計10.22億元。同時，證監會對余韓采取3年證券市場禁入措施以及3年證券市場禁止交易措施。

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